□广发基金管理有限公司 吴峻

　　基金定投在家庭理财中究竟占据怎样的地位，普通家庭应当如何理财？这些问题也许您未曾仔细考虑过。现用两个案例来说明，或许可以使您对基金定投获得更清晰的认识。

　　年轻人定投基金要赶早

　　案例：两年前，小林大学毕业后进入一家国营企业工作，企业效益连年增长。 小林的收入也水涨船高不断增加。目前，他的年收入约为5万元，单位的福利保障齐全。在他所在的城市，小林轻而易举跻身“小资”行列。喜欢新生事物的他酷爱户外运动，基本上每月工资没有剩余，单身生活过得不亦乐乎。半年前，小林结识了一位女友，日常开销急速增加，甚至出现了透支现象。

　　对于小林这类的月光族，养成良好的资金打理习惯是首要的，应该注意：1、建立危机意识；2、有计划地储蓄或投资；3、注意改变以往的生活方式。在理财方面的建议：由于青年人的抗风险能力较强，目前也没有更多家庭压力，投资是首要考虑；其次，没有较多的存款，但未来有支出需求（例如结婚、买房），每月应有固定的储蓄或投资金额，如每月约800元，选择优秀的偏股型基金定投5年，每年9600元，共投入4.8万元，基金定投期满时小林约30周岁，本金+收益可以积累到一笔资金，可以大大缓解小林在人生的成家立业阶段（25~30岁期间）的资金需求。

　　人到中年还需要两份基金定投

　　案例：王某和张某是夫妻，两人年龄在35岁上下，夫妇俩都有较稳定的工作。丈夫王某在一家私营企业做销售，妻子张某是一名小学教师，夫妻二人均参加了社会保险，家有一女，今年3岁。两人的年收入约为12万元，银行存款有9万元，自有住房一套。

　　对于像王某和张某这样的家庭，购买两份基金定投或许是一种应对将来财务支出的良策。一份定投用于解决未来的养老问题，这部分应当占到一定比重例如年收入的20%，每年约24000元。这份定投期限可以很长，15年至20年为宜。另一份基金定投用于女儿的教育基金，例如年收入的10%，每年约12000元。这一份定投有固定的支出时间，大约为12年至15年。这两份基金定投是保障一个家庭优裕生活的“入门费”，应当列入家庭的日常储备项目。

　　参加基金定投不需要追求短期的高收益。按照上证指数过往十六年的平均涨幅，以定投方式进行投资，年均回报率可以达到8.46%。如果选择一只能在较长时期内表现中等偏上的基金进行基金定投，分享到市场的平均收益水平，王某的养老账户和女儿教育账户在预计使用时将分别获得约124万元和36万元，完全可以实现老有所养和助女成材的生活目标。